Aller au contenu principal
Fermer
  2. Aide
  2. Aide

L'emprunt international Saudi Aramco est très recherché
information fournie par Reuters 08/04/2019 à 18:26

 (Actualisé avec des précisions)
    par Rania El Gamal, Stephen Kalin et Davide Barbuscia
    DUBAI, 8 avril (Reuters) - La demande qui se porte sur le
premier emprunt international de Saudi Aramco, considérée comme
un bon étalon de l'engouement que pourrait susciter l'éventuelle
introduction en Bourse (IPO) du géant pétrolier saoudien,
représente plus du triple des 10 milliards de dollars qui
seraient en principe levés.
    Au point que le premier groupe pétrolier mondial propose
cette émission en six tranches, mise à prix mardi, avec une
prime plus faible que prévu par rapport au gisement souverain
saoudien.
    Des sources ont dit à Reuters que les énormes bénéfices
d'Aramco, presque le triple de ceux d'Apple  AAPL.O , font que
les investisseurs sont prêts à investir dans son emprunt au prix
même de rendements inférieurs à ceux de la dette saoudienne.
    Aramco a décidé en 2018 de repousser à 2021 son IPO d'une
centaine de milliards de dollars, une opération destinée à aider
le gouvernement saoudien à réduire le déficit budgétaire et à
préparer l'après-pétrole.  
    "La réussite de cet emprunt sera le test ultime et le
précurseur obligé de l'IPO attendue d'Aramco dans les deux
années à venir", observe Salah Shamma (Franklin Templeton).
    Le ministre de l'Energie saoudien Khalid al-Falih a déclaré
qu'à son sens la demande sur cette émission allait "au-delà" de
30 milliards de dollars (26,7 milliards d'euros).
    L'emprunt serait mis à prix à un spread de l'ordre de 75
points de base sur les Treasuries pour la tranche à trois ans,
95 pour la tranche à cinq ans, 125 pour la tranche à 10 ans, 160
pour la tranche à 20 ans et 175 pour la tranche à 30 ans.
    La compagnie pétrolière saoudienne propose également une
tranche à trois ans à taux variable.
    L'émission, annoncée la semaine dernière, fait suite à
l'accord passé par Aramco en vue de prendre une participation de
70% dans le groupe de pétrochimie Saudi Sabic Industries
 2010.SE , participation rachetée au fonds souverain saoudien
PIF moyennant plus de 69 milliards de dollars. 

 (
Wilfrid Exbrayat pour le service français, édité par Véronique
Tison)
Fusions / Acquisitions
Résultats d'entreprise

Valeurs associées

APPLE
291,8100 USD NASDAQ -3,23%
© 2026 Thomson Reuters. All rights reserved. Reuters content is the intellectual property of Thomson Reuters or its third party content providers. Any copying, republication or redistribution of Reuters content, including by framing or similar means, is expressly prohibited without the prior written consent of Thomson Reuters. Thomson Reuters shall not be liable for any errors or delays in content, or for any actions taken in reliance thereon. "Reuters" and the Reuters Logo are trademarks of Thomson Reuters and its affiliated companies.

Cette analyse a été élaborée par Reuters et diffusée par BOURSORAMA le 08/04/2019 à 18:26:40.

Agissant exclusivement en qualité de canal de diffusion, BOURSORAMA n'a participé en aucune manière à son élaboration ni exercé aucun pouvoir discrétionnaire quant à sa sélection. Les informations contenues dans cette analyse ont été retranscrites « en l'état », sans déclaration ni garantie d'aucune sorte. Les opinions ou estimations qui y sont exprimées sont celles de ses auteurs et ne sauraient refléter le point de vue de BOURSORAMA. Sous réserves des lois applicables, ni l'information contenue, ni les analyses qui y sont exprimées ne sauraient engager la responsabilité BOURSORAMA. Le contenu de l'analyse mis à disposition par BOURSORAMA est fourni uniquement à titre d'information et n'a pas de valeur contractuelle. Il constitue ainsi une simple aide à la décision dont l'utilisateur conserve l'absolue maîtrise.

BOURSORAMA est un établissement de crédit de droit français agréé par l'Autorité de Contrôle Prudentiel et de Résolution (« ACPR ») et par l'Autorité des Marchés Financiers (« AMF ») en qualité de Prestataire de services d'investissement et sous la surveillance prudentielle de la Banque Centrale Européenne (« BCE »).

Conformément à la réglementation en vigueur, BOURSORAMA établit et maintient opérationnelle une politique de gestion des conflits d'intérêts et met en place des mesures administratives et organisationnelles afin de prévenir, identifier et gérer les situations de conflits d'intérêts eu égard aux recommandations d'investissement diffusées. Ces règles contiennent notamment des dispositions relatives aux opérations financières personnelles afin de s'assurer que les collaborateurs de BOURSORAMA ne sont pas dans une situation de conflits d'intérêts lorsque Boursorama diffuse des recommandations d'investissement.

Le lecteur est informé que BOURSORAMA n'a aucun conflit d'intérêt pouvant affecter l'objectivité des analyses diffusées. A ce titre, le lecteur est informé qu'il n'existe pas de lien direct entre les analyses diffusées et les rémunérations variables des collaborateurs de BOURSORAMA. De même, il n'existe pas de liens financiers ou capitalistiques entre BOURSORAMA et les émetteurs concernés, en dehors des engagements contractuels pouvant régir la fourniture du service de diffusion.

Il est rappelé que les entités du groupe Société Générale, auquel appartient BOURSORAMA, peuvent procéder à des transactions sur les instruments financiers mentionnés dans cette analyse, détenir des participations dans les sociétés émettrices de ces instruments financiers, agir en tant que teneur de marché, conseiller, courtier, ou banquier de ces instruments, ou être représentées au conseil d'administration de ces sociétés. Ces circonstances ne peuvent en aucune manière affecter l'objectivité des analyses diffusées par BOURSORAMA.

0 commentaire

Signaler le commentaire

Fermer

A lire aussi

Mes listes

valeur

dernier

var.
CAC 40
8 203,43 +0,05%
Pétrole Brent
91,48 -2,79%
SOITEC
140,15 -10,42%
2CRSI
50,35 -7,44%
AIR LIQUIDE
168,42 +1,84%
Chargement...

Pages les plus populaires

L'offre BoursoBank